基金理财二十问 | 1、基金是什么？

通常情况下，我们说的基金是指公募基金。公募基金由基金管理公司或者经中国证监会核准取得公募基金管理资格的其他资产管理机构管理，由商业银行或者其他金融机构托管，由各类具有资格的基金销售机构销售给投资者。投资者通过持有公募基金份额，享受基金的投资收益并承担相应风险。

公募基金在全球范围内已发展多年，在国内的发展也超过20年，具有制度相对健全、运作规范、信息公开透明等特点。近年来，公募基金已经逐渐成为百姓理财规划中广泛选择的一个投资品种。

公募基金具有以下优势：

（1） 集合理财、专业管理

通过基金这种投资方式，投资者能够用较小的资金参与股票、债券等众多品种的投资，并享受基金公司提供的专业投资服务，无需自己花费大量的精力对股票、债券等各类投资品种进行深入研究分析。

尽管基金公司能够提供专业投资服务，但投资者在购买基金产品前，仍需要对自己计划投资的基金特点有所了解，比如了解基金的投资范围、投资策略、投资比例和方式、风险收益特征等等。投资者要根据自身的投资目的、投资期限、投资经验、资产状况等因素充分考虑自身的风险承受能力，选择和自身的风险承受能力相匹配的基金进行投资。

（2） 组合投资、分散风险

基金的投资风险主要来自于其具体的投资对象，即股票、债券等。基金公司通过分散投资的方式，将募集的资金投资于一篮子的股票、债券等，能够相对降低投资单一证券所带来的风险。但降低风险不等于没有风险，任何基金都会有风险。基金的风险会在基金法律文件（如基金合同、招募说明书、基金产品资料概要等）中详细说明，所以投资者在挑选基金前，应认真阅读基金法津文件的内容，这样会有助于我们更好地了解和选择基金、谨慎地作出投资决策。

（3） 严格监管、信息透明

公募基金有完善透明的信息披露制度，投资者可通过以下公开披露的信息了解基金运作的各类信息：

基金合同、招募说明书、基金产品资料概要，投资者可以通过这些法律文件和资料了解基金的投资范围、投资策略、投资比例、基金经理、风险收益特征、基金费率等基金基本信息。

基金的季报、中报、年报等定期报告，投资者可以通过这些报告了解截至报告期末基金的资产组合比例、重仓股票或债券、基金投资策略和运作分析等信息。

多数基金还在每个交易日披露净值，投资者可通过原购买基金的销售机构或者基金公司官网查看基金的单位净值和自己的账户资产情况。

（4） 独立托管、保障安全

基金按照基金合同约定进行投资运作，并由基金托管人进行托管和监督，基金财产独立于基金管理人、托管人的固有财产。也就是说，投资者在投资基金后，无需担心自己的资金因无人监督而被挪用，也不用担心资金会因基金管理人、托管人、销售机构解散、破产等无法取回。投资基金的资产始终独立托管，安全性相对有相应的保障。